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[MATH4512]好人好龟，课无聊
課程時間：2019年S季
授課教授：LCM
我覺得教授：人超级好，龟很不错，课挺丰富但是有点无聊LCM是一个超级大劳模，听闻作业和考试都是自己改的，看评卷笔迹似乎真是如此。而且office hour每周都在，讲解问题也十分用心，虽然普通话说的不好，但他还是会尽可能用普通话来解答普通话的提问，人特别nice。上课语速特别快，而且内容特别多，简直自带2倍速。（感觉COMP2012 desmond堂1.5倍速听起来一点不费力，LCM的一倍速却让我觉得要上天了）notes写得特别详细用心，但是也确实冗长了一点，四个chapter加起来有300-400页。assignment和考试都出得很用心（问题描述特别长，尽可能的详细）。对LCM给五星好评。
再来评论一下这门课。这门课是把微积分 线性代数的知识用于金融的建模，比如怎么投资债券稳赚不亏，如何投资股票获得最大期望收获，以及最后讲了utility这个经济学里特别重要的概念。在金融知识上还是十分丰富的。但是这里面的数学可谓是not difficult but complicated。notes上演绎了许多证明，这些证明都很直观，但是过程简直不能看。比如想证明x取某个值的时候，f(x)是最小的。很简单嘛，f' = 0, f'' > 0.但是这个f的求导已经可以从A4纸的一边写到另一边。又比如说，三个未知数三个方程，很简单嘛，解三元一次方程组，但是通分移项的运算可以做个三四十分钟。然后课后的练习也是极其多无聊的计算，比如矩阵求逆，矩阵乘法，还有很多类似
for i=1:20, sum(i*f(i)), where f(i) is very complicated.这样的运算，用计算器算的话除非你有极大的patience and passion，要不然根本做不了（后来我扔给matlab做了，好处是练习题终于能做了，后果是考试的时候忘记矩阵inverse怎么求了）。
如果要来上这门课的话，建议如下：
- 把assignment的题目一定一定要弄懂，考试的题目跟assignment如出一辙。
- 上课要去听，课本上没出现过的证明要拍照，考试90%会考。
- notes上的证明很重要，搞不懂的一定要问老师，因为很可能notes的证明就出现在考试里（真的很可能！！）。
- 学一门编程语言先把一些参数(e.g. Dmac, Dmod, FV, PV ...)的求法写好，如果每次都用计算器来做，真的很难顶。
- 考试别想太复杂，手不要停，就一个劲的写，算，就肯定没问题。
- 算数结果不重要，我就是矩阵求逆忘了怎么做，于是破罐子破摔把公式写了，然后随便写了一个答案。结果LCM就在旁边写了一句calculation error，然后没有扣分（即使我矩阵inverse都没算！）。
[MATH4512]好人好课好龟
課程時間：2019年春季
授課教授：LCM
我覺得教授：好人好人好人！
評分標準：assignment 15% + midterm 25% + final 60%
這門課的Grade：Grade神这门课课名叫Fundamentals of Mathematical Finance, 内容包括bond immunization, portfolio management, CAPM formula和utility analysis，基本上是以FINA2203/2303为基础，利用微积分、线代和统计学的知识对fina课讲的结论进行严格的数学推导，比如CAPM里面那个神奇的beta是啥，systematic risk和non-systematic risk的本质区别，CAPM的本质意义等等。整体来讲内容非常非常实用，称得上是数学系课程的一股清流，作业考试也是以解决实际问题为主（各种计算optimal portfolio），theorem和一些lemma的证明为辅。如果对fina课讲的内容很感兴趣又苦于学的不透，这门课是你的不二之选。
课上的同学大多都是MAEC/QFIN/MATH，整体水平很高。LCM人很nice，非常认真负责，作业考试都是自己改，改作业会给非常多feedback让你考试的时候少丢分，而且每次作业都有相当多的bonus可以加到考试分数上（8分bonus算一分midterm，15分bonus算一分final）。最后给龟的话感觉有10%左右的A+和30%的A range了，作为一门math课完全可以称得上神龟，据说之前有的local抱怨LCM给龟太好，足以说明LCM的神龟程度了。
最后写给MAEC的同学，这门课utility analysis的内容和ECON3113 gambling的部分重合度和互补性都很高，所以完全可以在大二spring sem来上这个课，别被4字头吓怕了。
[MATH4512]Fundamentals of Mathematical Finance
課程時間：2016年春季
授課教授：郭宇权教授（Prof. Kwok Yue Kuen)
开始之前，先说一下这一课的prerequisite：
(MATH 2010 / MATH 2011 / MATH 2021 / MATH 2023 / MATH 3043)
AND (MATH 2111 / MATH 2121 / MATH 2131 / MATH 2350)
AND (ISOM 2500 / ISOM 3540 / MATH 2411 / MATH 2421)
简单来说，就是Calculus+Linear Algebra+Probability.
但是，如果一点ECON/FINA课都没有上过的话，学这一课会比较吃力的。（不过来上这课的大部分都是ECON/FINA同学）。
如果你对以下的问题：
为什么我们要用lnx来计算utility?
为什么\beta index可以作为衡量股票的指标？
怎样评估一个investment portfolio？
感兴趣，又或者你（和我一样）觉得ECON/FINA课程只讲结论缺乏证明，那么这一课是你的不二之选。
进入正题，今年的4512一共有4个topic：
1. Bond portfolio management and immunization
2. Mean variance portfolio theory
3. Capital asset pricing model and factor models
4. Utility optimization and stochastic dominancefor investment decisions
如果你是MAEC的话，第一个topic类似于Macroeconomics里面算bond price（present value）的部分。
第四个topic类似于Microeconomics里面对于Utility的描述。
第二和第三个topic比较陌生，应该是FINA中涉及到的。
由于选这课的基本是MATH+(ECON/FINA),强烈建议在不熟悉的地方多花些时间。
评分标准：
40% Midterm,
60% Final,
每个topic一个homework，proper submission of homework may improve a subgrade on marginal cases.
今年的final只cover midterm以后的，减轻了很多负担。
教授：
对于教授的评价只能是一件主观的事情，而且仅局限于教学方面。
我是很喜欢郭教授的讲课的，主要是两点：
1. 他很在意你有没有听进去。上课跟学生的互动很多。
他上课会用一些中文帮助我们理解，比如（年金/annuity),以及一些调侃（经典的：大妈也有感觉的噢）。如果你上课玩手机/打瞌睡是会被点名的。而且他会课上直接找前排同学要feedback来检验同学的理解程度。
每一课的前10分钟，基本会总体把上一课的内容回顾一遍。
2. 他的讲课充满激情。
作为听众，能明确地感受到他对他讲的东西是有兴趣的。尤其是在他证明的时候会带上“太神奇了！”“too good to be true”“most juicy part”这样的感情词。
他的notes很详细。似乎有人就是觉得notes太详细了以至于不来上课了。不过，强烈建议不要翘这节课。如果可能的话，上课之前先读一遍notes（不用全懂）是最好了。因为这一课的每一个topic之内都是一环套一环，如果漏了一个是很难很难补起来的，会导致后面都听不懂（我有这个体会）。如果有个大概的印象这节课要讲什么，会轻松很多。
我midterm之前这一节课有点云里雾里，靠听tuto大神TA徒手证明定理才赶了上来。Midterm之后专心听了每节课，复习的时候看到topic的每一个小标题就会大概知道重点是什么了。而且考试也跟他上课强调的点很有关。
至于最重要的给grade，我是不太清楚，参见上一篇帖子吧。
[MATH4512]鬼畜之神
课程时间：2015年秋季
授课教授：Kwok Yue Kuen
我觉得教授: 让人感觉很舒（gui）服（chu）
这门课的Grade：Grade神
我觉得这门课：挺好的 值得一上
老郭这门课，其实真的挺好的。
课程内容每年都会有一点小小的变化，今年的如下：
1.mean variance theory
2.capm & apt pricing model
3.utility
4.bonds
总体来说难度逐步递加。 这门课上的这些理论其实很多商院课程多会涉及到，不过不同于那些课程的事，这门课是 MATHHHHHHH。对，就是把那些可以随手拿来用的公式逐个逐个证明，然后讲讲mutation，需要理解和记忆的证明多得连啊妈都不认得。
其实这门课程对于大一大二上的基础的数学知识算是比较综合的考察，线性代数微积分概率论大都用上了，而且血的教训就是 ：别上MATH2121！！！这种综合性的数学课对于线代的要求是有的，但如果2121一直以那么水的程度教的话，刚开始接触这种4000 level的数学课会感觉不自然，所以奉劝各位即将上线代的同学们考虑2131吧。这门课推荐maec同学在大二下的时候就可以去上了，因为这门课里很多会和econ3113有联系，可以同时贯通两门课。
至于workload，其实这门课workload并不算大但也不小，要想考试前不那么痛苦的话，每节课下了课之后最好把当堂讲的所有证明自己好好过一下，做点prof提供的练习，要不然考试前才复习的话，是很辛苦的，因为证明多到你连啊妈都不认得。而且因为这门课强调的是math，所以financial interpretation会讲的比较上一点，推荐各位自己看看书或者上网搜索一下这些model的应用，有助于更好的理解这些model，而且final的时候很可能会考financial interpretation。
prof是个好人，课堂气氛挺放松的，课后问问题也是会耐心解答，而且挺搞笑。上课时候嘛。。。处处高能，摘录点语句供各位看官一笑：
1.这个，form3，form4的小孩子都会干了，我们一起干。
2.舒服不舒服？
3.这个，很神的啊！！
4.This is the JUICY part
5.有没有感觉？感觉强不强烈舒不舒服？
。。。
要配合他本人的语音语调会更有感觉。不过说实话，感觉他上课不算条理特别清楚，而且速度不慢，要紧紧跟着，会很容易get loss。
至于给龟，只能说很好了。
scheme：40%midterm 60%final
他自己说above 30% a range， 但也有10%左右的d，f ，但实际上，他要考的内容都会在课上清清楚楚告诉你，所以如果不走堂并且认真的把notes给看了，做适量习题的话，是很容易拿好龟的一门课。考试没有偏题怪题，基本上是让你把那些model给证明一下，区分度的题就在于一些model的小变形，但实际上也不是特别难。
[MATH4512]Fundamentals of Mathematical Finance
课程时间：2014年春季
授课教授：Dr. Wendong Zheng
这门课的Grade：Grade神/较好，考试不出偏题怪题坑人，这点本身就可算作一个plus
l 当时为什么选这门课
对于经常接触的一些财务概念，我们往往take for granted，而不会去深究背后的逻辑。对我来说，一是因为practice主要是用来遵守的，咱实际上没能力改变什么；二是因为，懒。
不过在刚刚过去的那个春天，我的好奇被意外地撩拨起来，加上这是MAEC的选修专业课，我就enroll了。
举个例子，常用来算cost of equity的CAPM里，那个神秘的beta到底是怎么用covariance定义的？
再比如，使用Sharpe ratio、Jensen Alpha这些衡量标准时都有哪些assumption？
l 课程体验简介
此课形式为专题选讲。Spring 2014的四个专题如下：
Topic 1 — Mean variance portfolio theory
-把一些很intuitive的东西活生生用数学搭建了起来，很厉害的样子
-复习了linear algebra和calculus知识
Topic 2 — Capital asset pricing model andfactor models
-CAPM和它的几个变种乍一看可能觉得很晕，容易迷失在每一步证明的逻辑里而丢掉了大的方向
Topic 3 — Utility theory and utilitymaximization for portfolio choices
-如果你也上microeconomics的话，utility的部分会有协同效应
Topic 4 — Portfolio Performance Evaluationand Attribution
-这应该是最好理解的一部分，没啥数学证明，很多实务内容
这课最初是Prof YK Kwok教的。Dr. Zheng在讲课吸引力方面确实有待提高，midterm之后有段时间attendancerate大概只有20%。。。说实话我听课经常进入卡机状态，每次上课之前都是10分钟从LSK奔到Lift 3整个人都不好了。不过他人很好，课下带了一摞问题问他，他会很耐心的启发你。所以如果lecture弃疗了，多找他应该也能捞得回来。
这门课是这学期我花最多工夫的一门，考试之前建议老实做完所有练习题，相关度还是很高的。考final的前一天晚上丁立君大神让我发现还有几道后来更新的练习题，要不是连夜看出来，估计考试就跪了。最后midterm 36/40, final 58/60, 有A+。
评分标准：
Midterm 40%
Final 60%, non-cumulative
Spring 2014情况
Midterm: mean 22.45 SD 10.2
Final: mean 30.85 SD 14.36
Total: mean 53.3 SD 22.95
推荐一下这门课的TA同志CHU, Kwun Lun，科大学长，RMBI专业的，在数学系门口还能看到他当年在科大数学比赛senior组摘金夺银的事迹。他能够通过例子把概念和证明解释得很清楚，是对lecture很好的补充（有童鞋说他不去lecture只去tuto）
邓云泽
